En investissant dans les petites et moyennes entreprises (PME), les investisseurs peuvent diversifier leur patrimoine et obtenir des rendements élevés.
En investissant dans les petites et moyennes entreprises (PME), les investisseurs peuvent diversifier leur patrimoine et obtenir des rendements élevés. La numérisation nécessaire des entreprises, la transformation des modèles commerciaux ainsi que le changement de génération à venir offrent de plus en plus d’opportunités d’investissement dans les PME.
Un aperçu des principales formes d’investissement :
Le Crowdfunding
Le crowdfunding est une méthode de financement très populaire pour les start-ups et les petites entreprises. Il met en relation des entrepreneurs à la recherche d’un financement avec des investisseurs qui souhaitent investir directement. Si l’investisseur opte pour le « crowdequity » (crowdfunding en fonds propres), il devient copropriétaire de l’entreprise et reçoit des actions ou des parts en contrepartie de son investissement. De cette manière, il peut recevoir des dividendes et réaliser des bénéfices lors de la vente de ses titres. En outre, ces transactions peuvent être éligibles à des réductions d’impôt sur le revenu.
Pour les investissements dans les PME, les investisseurs s’attendent généralement à un intérêt fixe, parfois complété par un intérêt bonus supplémentaire. Les investisseurs Crowd ont la possibilité d’obtenir des rendements attrayants en investissant dans les PME. Cependant, plus le taux d’intérêt promis est élevé, plus le risque lié à l’investissement est naturellement élevé.
Le Private Equity
Derrière cette appellation se cachent des investissements dans des entreprises non cotées en bourse. Les entreprises incluses dans les fonds de private equity appartiennent principalement à la catégorie des PME.
Cette catégorie d‘investissement est particulièrement pertinente pour les investisseurs institutionnels et généralement difficile, voire impossible, d’accès pour les particuliers. Il existe toutefois des exceptions.
L’objectif d’un investisseur en private equity typique, opérant dans le segment des petites et moyennes entreprises, est d’identifier les entreprises ayant le plus grand potentiel de croissance et d’investir dans celles-ci. Avant de pouvoir prendre des participations dans des entreprises, une société de capital-investissement doit pour cela procéder à une sorte de « levée de fonds » et collecter des fonds auprès d’investisseurs institutionnels ou privés très fortunés. Le capital total est ensuite réuni dans un fonds.
Le risque que prennent les investisseurs dans le cadre d’un investissement en private equity est plus élevé que dans le cas d’un investissement en actions. C’est pourquoi, afin de répartir les risques, ils investissent dans un ensemble d’entreprises de ce type.
Le capital-risque
Le capital-risque est une forme de financement par fonds propres dans laquelle les investisseurs placent des capitaux dans des start-ups et des petites entreprises qui présentent un potentiel de croissance important. Ces investissements sont généralement plus risqués que les investissements traditionnels, car l’entreprise n’est souvent pas encore rentable et son potentiel de croissance et de rendement est encore incertain. En contrepartie du risque et du capital fourni, les investisseurs en capital-risque reçoivent généralement des parts de l’entreprise.
Jusqu’à présent, cette classe d’actifs a surtout été utilisée pour obtenir des rendements plus élevés et pour diversifier le portefeuille d’investissement. Le capital-risque en tant que classe d’actifs alternative est très bien adapté pour optimiser le profil risque-rendement d’un portefeuille d’investissement.
Devenir „Business Angel »
Un investisseur providentiel (également appelé « business angel ») est un particulier fortuné qui soutient financièrement de petites start-ups ou les entrepreneurs eux-mêmes. Ce soutien est souvent lié à une participation dans l’entreprise, dont le montant varie (généralement entre 5 et 35 %).
Contrairement aux sociétés de capital-risque, qui investissent généralement des montants plus importants et exigent souvent une participation dans l’entreprise, les business angels investissent généralement des montants plus faibles et n’exigent souvent aucune participation en contrepartie. Les investissements d’un business angel varient entre 5 000 € et 200 000 € par entreprise, avec la possibilité de soutenir plusieurs projets à la fois. Sous certaines conditions, des avantages fiscaux peuvent être obtenus.
Auteure : Jitka Mencl-Goudier
©shutterstock.com
